Уроки Лучших Трейдеров В Истории | Волшебники Рынка | Джек Швагер

• На Уолл-стрит говорят, что даже плохая система может приносить прибыль при хорошем управлении капиталом.  

• Это утверждение глупо, так как если бы это было правдой, то все математики должны были бы дать одинаковый совет.  

• В рулетке шансы против вас, и чем дольше вы играете, тем больше вероятность проигрыша.  

• В разделе "Сверхдоходы" обсуждаются стратегии и тактики для долгосрочного инвестирования.  

• Ведущие подкаста: Джастин Карбонау и Джек Форхенд из компании "Лидия Кэпитал Менеджмент".  

• Подкаст не является инвестиционным советом и не должен рассматриваться как таковой.  

• Джек Швайнер, соучредитель и главный научный сотрудник Fitch, обсуждает свои книги по инвестированию.  

• В подкасте обсуждаются его последние книги, включая "Неизвестные волшебники рынка".  

• Джек делится своими мыслями о процессе инвестирования и менталитете ведущих инвесторов.  

• Джек рассказывает, как идея написать книгу о великих трейдерах пришла ему в голову в конце 80-х.  

• Он был директором по исследованиям в крупном доме на Уолл-стрит и откладывал написание книги из-за занятости.  

• Первой книгой Джека была аналитическая книга "Полное руководство по фьючерсным рынкам", написанная в 1984 году.  

• Джек объясняет, что его первая книга была аналитической, а не массовой.  

• Издатель предложил серию книг о каждом рынке, что стало катализатором для написания "Волшебников рынка".  

• Джек работал над книгой по вечерам и в выходные, несмотря на первоначальное нежелание.  

• Джек рассказывает, как ему удалось получить интервью у Пола Тюдора Джонса, Дракенмиллера и других великих трейдеров.  

• Он лично знал многих из них и имел с ними личные контакты.  

• Интервью для первой книги "Волшебники рынка" были проведены с Майклом Мортисом и другими.  

• Майкл Маркус оставил работу аналитика, чтобы стать трейдером.  

• Он был успешным трейдером и делился опытом с автором.  

• Майкл был тихим и застенчивым человеком, но согласился на интервью благодаря общему другу.  

• Майкл учился в школе Commodity, которая была одной из самых популярных в 80-х и 90-х годах.  

• Он стал лучшим продавцом в школе и нанял Брюса Кондера, который основал Gxton.  

• Автор работал аналитиком в школе Commodity и вернулся на Уолл-стрит.  

• Автор брал интервью у многих известных трейдеров, включая Джима Роджерса и Джорджа Серверса.  

• Некоторые трейдеры отказывались от интервью, но автор продолжал искать возможности.  

• В некоторых случаях интервью удавалось взять благодаря рекомендациям и удаче.  

• Автор искал трейдеров с сильными показателями и низким риском.  

• Он использовал скорректированный коэффициент полезного действия и соотношение пользы и боли.  

• Трейдеры с небольшими суммами денег, но высокими результатами, также привлекали внимание автора.  

• Автор получил электронное письмо от трейдера, который начал с небольшой суммы и заработал 50 миллионов долларов.  

• Трейдер подтвердил свои результаты, и автор решил написать о нем книгу.  

• История трейдера поразила воображение автора, и он решил включить её в книгу.  

• Трейдеры могут зарабатывать миллиарды, несмотря на высокий риск.  

• В ранних книгах часто не было возможности подтвердить данные.  

• Успешные трейдеры, такие как Майкл Маркус, имели высокие показатели доходности.  

• Интервью должно быть спонтанным и неподготовленным.  

• Важно слушать и соглашаться с ответами, а не задавать подготовленные вопросы.  

• Лучшие интервью часто возникают из неожиданных поворотов в разговоре.  

• В каждой книге "Волшебники рынка" есть 20 важных уроков.  

• Важно искать правильный подход к торговле, а не следовать готовым рецептам.  

• Успех требует экспериментов и адаптации к рыночным условиям.  

• Успешные трейдеры находят методологию, соответствующую их индивидуальности.  

• Пример: Джейсон Шапиро, который меняет свою позицию в зависимости от настроения рынка.  

• Важно определить подходящий момент для принятия решений.  

• Успешные трейдеры находят подход, который работает для них.  

• Пример: Эд Тор, который использует математические методы для оценки опционов.  

• Важно иметь глубокое понимание экономики и политики для успешного трейдинга.  

• В долгосрочном инвестировании важно найти подход, соответствующий вашему стилю.  

• Пример: Инвестирование в ценность требует долгосрочного менталитета и готовности к рискам.  

• Важно быть готовым к неожиданным ситуациям и не бояться потерь.  

• Даже плохая система может приносить деньги при хорошем управлении капиталом.  

• Пример с рулеткой: без преимущества вероятность проигрыша увеличивается с каждым разом.  

• Важно иметь преимущество, которое может заключаться в различных факторах, но оно должно быть.  

• Преимущества в трейдинге могут быть временными и зависеть от природы рынка.  

• Пример: систематический трейдер, который сначала зарабатывал, но затем начал терять деньги из-за изменений на рынках.  

• Он изменил свою систему и снова начал приносить прибыль.  

• Трейдер создал собственное программное обеспечение для торговли.  

• Он мог отслеживать свои результаты и видеть, когда система переставала работать.  

• Если бы он не изменил систему, он бы потерял все.  

• Переход на новые стратегии требует умения распознавать, когда система больше не работает.  

• Это особенно сложно для систематических трейдеров, которые должны быть готовы к просадкам.  

• Дискреционная торговля требует меньших эмоциональных потерь, чем систематическая.  

• Многие успешные трейдеры терпели неудачи в начале карьеры.  

• Важно не сдаваться после первых неудач, а извлекать уроки и продолжать.  

• Упорство и способность преодолевать неудачи - ключевые черты великих трейдеров.  

• Долгосрочные инвесторы также сталкиваются с неудачами, но продолжают придерживаться своей стратегии.  

• Преодоление неудач и упорство - ключевые факторы успеха в долгосрочном инвестировании.  

• Терпение состоит из двух частей: дождаться подходящего момента и не фиксировать прибыль слишком быстро.  

• Важно не торговать, когда нет возможности, и не фиксировать прибыль, когда она есть.  

• Терпение требует дисциплины и умения ждать, что не всегда легко для людей.  

• Гибкость важна для трейдера, чтобы быстро выходить из ситуации, если рынок ведет себя неправильно.  

• Управление рисками должно быть приоритетом, и правила должны иметь преимущественную силу.  

• Терпение не означает, что нужно оставаться в убыточной позиции, если рынок движется в вашу сторону.  

• Питер Брандт советует избегать торговли, которая складывается в вашу пользу и задерживается слишком долго.  

• Важно не позволять рынку развиваться и задерживаться слишком долго.  

• Определение размера позиции требует баланса между ограничением риска и способностью идти ва-банк при необходимости.  

• Опыт и уверенность в трейдинге важны для успеха.  

• Небольшие доли портфеля и осторожность - общие советы.  

• Некоторые трейдеры могут успешно работать с большими позициями, но это требует мастерства и уверенности.  

• Стэнли Дракенмиллер и его 30% годовых прибыли.  

• Джордж Сорос и его подход к риску.  

• Важно определять разумную точку риска для сделок.  

• Мелкие трейдеры могут входить и выходить без значительного влияния на рынок.  

• Крупные трейдеры создают свои собственные волны, что усложняет их действия.  

• Мелкие трейдеры имеют преимущество в гибкости и маневренности.  

• Сегодня сложнее добиться преимущества на рынке из-за большего количества данных и инструментов.  

• В прошлом были более стабильные рыночные условия и меньшая конкуренция.  

• Несмотря на изменения, феноменальные успехи все еще возможны для некоторых трейдеров.  

• Приток новых розничных трейдеров в малоизвестные регионы.  

• Некоторые из них могут быть хорошими инвесторами, но многие просто спекулируют без стратегии.  

• Для фирм и хороших трейдеров это может быть возможностью для заработка.  

• Большинство неквалифицированных трейдеров всегда проигрывают.  

• Это касается как фондового рынка, так и валютных и фьючерсных рынков.  

• Меньшинство успешных трейдеров видит возможности, несмотря на компьютеризацию и увеличение опыта.  

• Геймификация торговли может быть как положительной, так и отрицательной.  

• Большинство трейдеров в конечном итоге проигрывают, но некоторые могут добиться успеха.  

• Упрощение торговли может привести к положительным результатам для некоторых.  

• Важно не успокаиваться на достигнутом и постоянно анализировать свои позиции.  

• Инвестирование в создание ценности и сравнение рынков по привлекательности.  

• Инвестирование в верхний дециль не всегда работает, но это правило номер один.  

• Если не уверены в позиции, сокращайте расходы вдвое.  

• Это помогает избежать принятия решений в узком диапазоне.  

• Разбивайте сделки на составляющие и не делайте все за один раз.  

• Ищите ситуации, где общепринятое мнение может быть неправильным.  

• Это помогает определить крупные сделки и избежать ошибок.  

• Важно иметь разностороннее восприятие и не бояться идти против толпы.  

• Важно выбирать людей, с которыми хочется общаться и дружить.  

• Политические взгляды могут быть разными, но это не мешает дружбе.  

• В современном мире люди могут быть друзьями, несмотря на политические разногласия.  

• Политические взгляды сильно отличаются.  

• Встреча с человеком, который оказался очень интересным и компактным.  

• Джон Бендер, умерший несколько лет назад, был хорошим другом.  

• Джон Бендер пригласил в Коста-Рику для сохранения тропических лесов.  

• Путешествие с сыном, который закончил среднюю школу.  

• Джон стал другом, но его больше нет с нами.  

• Компания Front Cedar ищет исключительных трейдеров.  

• Платформа для трейдеров с анализом их собственного капитала.  

• Привлечение трейдеров для инвестиций в первый фонд трейдеров.  

• Личный веб-сайт с книгами и статьями.  

• Благодарность за участие в шоу.  

• Призыв подписаться на Twitter и оставить отзыв.